Больше всего Лавкрафт славился тем, что описывал ужасы, не поддающиеся описанию.
«Наиболее древнее и наиболее сильное человеческое чувство – страх, а наиболее сильное чувство страха –страх перед неизведанным» (Лавкрафт). Эти слова стали основой произведений Лавкрафта. В его произведениях персонажи сталкиваются с необъяснимыми явлениями, попадая в пучину истинного ужаса. Он создал собственную мифологию, в которую входили различного рода ужасающие существа из потустороннего мира, самое известное из которых – древнее божество Ктулху.
Лавкрафт написал «Зов Ктулху» в 1928 году. Как и в "Дракуле", в "Ктулху" повествование ведётся по средствам записок и дневников главных героев. Лавкрафт даёт крайне фантастическое описание Ктулху – древний морской монстр, наделённый частями тела осьминога, дракона и человека. Он покрыт чешуёй, наделён гуманоидным телом и головой с щупальцами. Ещё он способен воздействовать на волю человека, в особенности – в минуты сновидения. Он проживает на дне Тихого океана, откуда восстаёт «при верном положении звёзд».
Морские монстры довольно часто фигурировали в произведениях Лавкрафта. Существует версия, что у Лавкрафта была талассофобия (боязнь моря). Он создал целую демонологию, в которую входили различные вымышленные города, такие как: Дагон, Данвич, Аркхем, Р'лайх; и мифические существа: Азатот, Гидра, Хастур. Ещё он придумал так называемую «книгу мёртвых» – «Некрономикон», в которой хранятся тайны, не подвластные человеческому восприятию.
Наиболее известным произведением Лавкрафта является «Герберт Уэст – реаниматор» (1922), навеянный «Франкенштейном» Мэри Шелли.
Герберт Уэст – студент мединститута, который изобрёл некую сыворотку, способную вызывать к жизни мёртвых. Но у сыворотки был побочный эффект, в результате которого мертвецы становились просто неуправляемыми. В конце они восстали против своего создателя.
«Герберт Уэст – реаниматор» – наиболее длинное произведение Лавкрафта. В нём удачно сочлись ужасы с чёрным юмором. В его рассказе было первое упоминание термина «зомби» в научном смысле. Из чего следует, что именно Лавкрафт популизировал образ живых мертвецов, ставших впоследствии персонажами большинства фильмов ужасов.
Отсылки к творчеству Лавкрафта можно заметить во множестве произведений массовой культуры. К примеру, в фильме «Пираты Карибского моря» персонаж по имени Дэйви Джонс, наделённый головой осьминога, полностью списан с Ктулху. А группа Metallica написала 3 песни по мотивам рассказов Лавкрафта: The Call of Ktulu, The Thing That Should Not Be, и All Nightmare Long. Также по его мотивам было сделано большое количество компьютерных игр и фильмов.