26 августа 1941 года. Бой за Пижму. Утром 26 августа ополченцы вновь атаковали немцев в лесу за Пижмой, но в этот раз удар нанесли более крупными силами. Через лес на Пижму и Красный Хутор атаковали бойцы 2-й гв. ДНО. Здесь в бой пошел 1-й стрелковый полк состоящий из студентов Горного института и рабочих Балтийского завода, рядом атаковал 1-й батальон 3-го полка. В направлении Пустошки наступал 2-й стрелковый полк 4-й гв. ДНО. 26 августа ополченцы под Пижмой сделали невозможное, они смогли выбить немцев из леса и даже атаковать их позиции в деревне Пижма. Фактически 2-я гв. ДНО отбросила противника на позиции, которые он занимал 23 августа. 26 августа в журнале боевых действий 1-й немецкой танковой дивизии впервые отмечается участие в боях немецких танкистов, хотя немецкий ветеран Рольф Штофес в истории 1-й танковой дивизии указывает на действия 2-й танковой роты 23 августа 1941 года. Немецкая пехота, оказавшись в тяжелом положении, попросила помощи у танкистов.
Тем временем ополченцы 2-й гв. ДНО вышли из леса, и через ржаное поле атаковали Пижму, эту атаку поддержали три легких танка Т-26 из 1-й Краснознаменной танковой дивизии. На подступах к Пижме немцы встречают ударную группу массированным артиллерийским огнем и контратакой пяти танков и одной бронемашины. В ходе разгоревшегося танкового боя, Т-26 подбили четыре немецких танка, но также были подбиты и сгорели.
В результате этой атаки удалось выбить немцев из Красного Хутора, но Пижму немцы вновь удержали. На нашем левом фланге, под Пустошкой атака 2-го полка 4-й гв. ДНО не удалась. Здесь батальоны наступали без разведки. Ополченцы 4-й гв. ДНО дошли до противотанкового рва, и попытались по нему ворваться в Пустошку. Когда основная масса ополченцев спустилась в ров, два немецких танка, с двух сторон въехали в ров и стали расстреливать солдат, те, кто выбирался изо рва были уничтожены пулеметным огнем. Солдаты 2-го полка 4-й гв. ДНО отступили на исходные позиции, на поле боя остались 100 убитых бойцов.
Потери личного состава 1-й немецкой танковой дивизии за 26 августа -36 человек. Данные по потерям в личном составе 6-й и 8-й танковой дивизии за этот период не обнародованы.
По окончательном ежедневным отчетам 4-й танковой группы 24 августа 1941 года потери составили 2 противотанковых орудия Pak 5-см. В полосе наступления 50-го корпуса (269-я пехотная дивизия и дивизия СС «Полицай», наступающие с фронта на город Луга) немцы захватили 115 пленных (позднее было указано 948) и 7 танков.
Из этого отчета видно, 269-я пехотная и дивизия СС «Полицай» продолжает с фронта теснить 41-й стрелковый корпус под Лугой. Советские части оказались здесь между молотом и наковальней, так как с тыла корпус теснила 8-я немецкая танковая дивизия.