Финансово-экономический анализ (Анущенкова, Анущенкова) - страница 138

В результате корректировки чистой прибыли устанавливается реальный приток (отток) денежных средств от текущей, финансовой и инвестиционной деятельности.

Обобщенная информация о движении денежных средств на основе косвенного метода приведена в табл. 5.2.

Преимущество косвенного метода при использовании в оперативном управлении денежными потоками состоит в том, что он позволяет установить соответствие между финансовым результатом и собственными оборотными средствами. С его помощью можно выявить наиболее проблемные места в деятельности предприятия (скопления иммобилизованных денежных средств) и разработать пути выхода из критической ситуации.

Недостатки метода:

1) высокая трудоемкость при составлении аналитического отчета внешним пользователем;

2) необходимость привлечения внутренних данных бухгалтерского учета (главная книга);

3) применение целесообразно только при использовании табличных процессоров.

При проведении аналитической работы оба метода (прямой и косвенный) дополняют друг друга и дают реальное представление о движении потока денежных средств на предприятии за расчетный период.

Основным источником информации для проведения анализа движения денежных потоков являются баланс (форма № 1), приложение к балансу (форма № 5), отчет о прибылях и убытках (форма № 2). Особенностью формирования информации в этих отчетах является метод начислений, а не кассовый метод. Это означает, что полученные доходы или понесенные затраты могут не соответствовать реальному «притоку» или «оттоку» денежных средств на предприятии.

В отчете может быть показана достаточная величина прибыли, и тогда оценка рентабельности будет высокой, хотя в то же время предприятие может испытывать острый недостаток денежных средств для своего функционирования. Или, наоборот, прибыль может быть незначительной, а финансовое состояние предприятия – вполне удовлетворительным. Показанные в отчетности предприятия данные о формировании и использовании прибыли не дают полного представления о реальном процессе движения денежных средств.

Поэтому в настоящее время отчету о движении денежных средств отдается предпочтение как инструменту анализа финансового состояния фирмы.

Анализ движения денежных средств начинают с общего обзора и оценки сумм, приведенных в бухгалтерском балансе организации. Денежные средства отражаются во втором разделе актива баланса. По строке 260 приводятся общие суммы денежных средств, имеющихся у организации на начало и конец отчетного периода. Бухгалтер вправе привести расшифровку сумм денежных средств, числящихся в кассе и на счетах в банках.